冷卻系統(tǒng)是數(shù)據(jù)中心主要組成部分之一，其本質(zhì)是保障芯片及服務(wù)器穩(wěn)定運(yùn)行。浙商證券表示，AI應(yīng)用拉高算力需求，液冷方案迎來爆發(fā)增長(zhǎng)。

①液冷技術(shù)在全球數(shù)據(jù)中心裝機(jī)容量持續(xù)提升的背景下，已經(jīng)成為國產(chǎn)算力應(yīng)對(duì)未來挑戰(zhàn)的重要議題；
②在10千瓦功率的單機(jī)柜上，液冷方案總體擁有成本已經(jīng)優(yōu)于風(fēng)冷，30千瓦時(shí)選用冷板方案的單千瓦冷卻成本更加經(jīng)濟(jì)。

①《綠色數(shù)據(jù)中心評(píng)價(jià)》今天正式實(shí)施，這些上市公司參與標(biāo)準(zhǔn)制定；
②當(dāng)前AI行業(yè)快速發(fā)展背景下，服務(wù)器液冷和磁懸浮冷水機(jī)有望迎來加速發(fā)展。

①隨著AI應(yīng)用快速發(fā)展，算力密度提升，算力設(shè)備、數(shù)據(jù)中心機(jī)柜對(duì)散熱需求大幅增長(zhǎng)，液冷技術(shù)加速導(dǎo)入。
②東方證券指出，浸沒式液冷憑借更出色的技術(shù)效果，未來發(fā)展前景廣闊。

機(jī)構(gòu)指出，當(dāng)前全球AI軍備競(jìng)賽進(jìn)入白熱化階段，AIDC處在景氣度上行周期，有望迎來爆發(fā)式增長(zhǎng)，大模型對(duì)訓(xùn)練、推理算力需求指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)推動(dòng)計(jì)算芯片以及單機(jī)柜功耗攀升，液冷散熱方式有望逐漸替換風(fēng)冷，成為AIDC標(biāo)配。

①據(jù)Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，24只個(gè)股周五盤中創(chuàng)出歷史新高（附表）；
②北交所萬達(dá)軸承年內(nèi)累計(jì)最大漲幅超4倍，春光藥裝、靈鴿科技、林泰新材周五收盤30CM漲停。
③此外，寶通科技、飛龍股份、歐圣電氣等同屬于機(jī)器人概念股。

①微軟被傳取消與多家私營數(shù)據(jù)中心運(yùn)營商的租賃協(xié)議，引發(fā)市場(chǎng)猜測(cè)其或因DeepSeek低成本AI模型而考慮縮減成本；
②微軟回應(yīng)稱取消部分租約是戰(zhàn)略性調(diào)整，但否認(rèn)縮減支出，并重申其800億美元的財(cái)年支出目標(biāo)。